简单的说，次贷危机是房贷引发起来的一场金融危机。

在整个银行业界，或者说在全世界范围内，一直都有着一个共识，那就是房贷是这个世界上最安全的贷款。

因为房贷是由房屋做抵押的，一旦贷款人无法偿还贷款，那就立刻可以收回房屋，同时因为贷款人需要支付百分30的首付。

所以这就相当于只用70的价钱就买下了一套房子，这自然是相当划算的事情。

同时，因为贷款人一旦断供，那不管是之前支付的首付，还是每个月支付的月供，都统统和自己没有任何关系。

哪怕自己已经支付超过70的贷款，只要断供，那整个屋子就必定是银行的，和贷款人没有任何关系了，所以这绝对是一个稳赚不赔的买卖呀。

而且随着2000年网络泡沫崩溃之后，米国的房价开始逐年上涨，从那2000年到2007年，米国的平均房价上涨超过60。所以就像华夏一样，所有米国人都形成了一个共识，那就是房地产就是最好的投资，投资房地产是一件稳赚不赔的买卖。

有钱不要干别的，就专门用来买房子好了。

米国这边的情况倒也差不多，反正2000年到2007年这几年间，全国老百姓都在炒房子。甚至就连很多没有固定工作，每天靠领着政府救济金过日子的，亦或是干脆天天沉浸在之中的瘾君子们，也加入了买房的大军之中。

那么各大金融机构和银行呢？他们应该能够看出这里面隐藏的危机吧？

他们看得出看不出不知道，但他们全都在竭尽全力的推动这些人买房。

最初的时候买房最少是需要支付30的首付的，而这个条件其实也引来了不少想买房的人，于是各大金融机构脑袋一转，开始下调首付比例。

从30降到20，又从20降到了10，最后甚至推出了无首付就可以购买房子的金融套餐出来，源源不断的吸引米国人民来借款买房。

和谐

所以既然你敢放松贷款条件，那我就敢借钱，越是哗啦啦的一下子，在短短一年的时间里面，米国房地产的交易量就攀升了一倍以上，而这又进一步的推高了房产价格的上涨，整个米国房地产行业顿时处在一片欣欣向荣的美好愿景之中。

也不仅仅是房地产行业，金融行业也在这片欣欣向荣中，再一次发明了一种全新的金融创新，也就是次级贷款。

有聪明的银行家发现，因为房贷每个月都能够收到固定的回款，从某种层面上来说，这就是一个最稳定的金融产品了。自己完全可以将自己银行手中的各种房贷打包在一起，拿到市场上去销售，这样直接就能够换来一大笔的巨额资金嘛！

比如总共100亿美元的房贷，如果购房者每月都如期还款的话，那一年下来就能够还10亿美元，20年的还贷期下来，就是200亿美元，相当于每年的收益率稳定在5左右，这可比市场上绝大部分基金的收益率都要高得多。

然后就把这些贷款用120亿美元的打包价格拿到市场上去销售，结果就被轰抢一通，银行这边借出去的100亿，结果眨眼之间就收回了120亿，这自然是让无数的金融机构感到眼红不已。

所有的银行都发现，贷款简直是这个世界上最美妙的生意，只要把贷款打包到市场上去销售，那就是保底20的收益，这是没有人能够拒绝的利润。

于是这些银行统统行动起来，开始想尽办法的鼓动米国买房然后借房贷，于是也就有了上面的首付从30路降到零首付的情况。

可在米国，有能力购买房子并且按时支付月供的人毕竟是少数的。你用零首付的政策把这些人提前吸引了过来，看上去是大大的提高了成交量，但却也相当于透支了未来，之后你就很难再找到这种有钱买房子的潜在用户了。

那怎么办，总不能够看着未来的业绩下降，明明有这么好的赚钱方式却赚不到吧？

于是乎，又有一些聪明人想到了，既然潜在用户都已经被挖掘一空了，那自己就想办法挖掘那些潜在的潜在用户就行了。

比如没有工作的，无家可归的，吃救济金的，甚至是的，这些人在正常情况下绝对不算是潜在用户，毕竟他们连每个月的生活开销都不知道从哪里来，哪有钱按月准时支付月供？

这些人连房贷最基本的资格审核都过不了，是不可能给他们批准房贷的。

那该怎么让他们成为潜在客户呢？直接去掉资格审核，直接给他们放贷就行了！

于是乎一大群这种吃了这月没下月的米国人，忽然发现自己也有机会买房子了。那些银行的业务员们甚至会主动追在他们的身后。拍着胸脯保证，只要他们愿意借房贷，那不需要任何的首付，也不需要任何的资产证明，当天签字，明天就能够把房贷办下来，后天就能够直接领房子了。

这结果，可想而知。